وارن بافت چرا مشهور شده است؟

1401/04/14

خلاصه کتاب روش سرمایه گذاری وارن بافت

کتاب روش سرمایه‌گذاری وارن بافت، به بررسی استراتژی‌های سرمایه‌گذاری وارن بافت پرداخته و خواننده را با روش‌های سرمایه‌گذاری او آشنا می‌کند. رابرت هنگستروم نویسنده کتاب روش سرمایه‌گذاری وارن بافت در این کتاب خاطر نشان می‌کند که بافت موفقیت خود را مدیون ۳ راهنمای بزرگ در عرصه تجارت و کسب و کار بوده است.

بافت توانست یک فلسفه شخصی در امر تجارت برای خود خلق کند که بی‌تردید از استادانی چون گراهام، فیشر و مانگر، الهام گرفته بود. کتاب روش سرمایه‌گذاری وارن بافت آموزه‌های یکی از موفق‌ترین سرمایه‌گذاران بازار سهام را با خواننده به اشتراک گذاشته و به شما کمک خواهد کرد که با علم و دانش اقدام به خرید سهام و سرمایه‌گذاری در بازار کنید.

در این کتاب خواهید آموخت که چگونه تعصبات افراطی و احساسات باعث وارن بافت چرا مشهور شده است؟ تقلید کورکورانه سرمایه‌گذاران در امر فروش و یا خرید سهام می‌شود. در کتاب روش سرمایه‌گذاری وارن بافت خواهید فهمید که با دوری جستن از تله‌های روانشناختی و تمرکز بر روی اصول سرمایه‌گذاری بافت، خواهید توانستید شرط‌بندی‌های موفقی انجام دهید.

بنابراین اگر فرصت مطالعه نسخه کامل کتاب روش وارن بافت نوشته رابرت هنگستروم را ندارید، می‌توانید این خلاصه کتاب آموزنده را در وبسایت و اپلیکیشن بوکاپو به‌صورت صوتی یا متنی مطالعه کنید.

وارن بافت چرا مشهور شده است؟

کارشناسی مدیریت بازرگانی در دانشگاه نبراسکا لینکلن؛ کارشناسی ارشد اقتصادی در دانشگاه کلمبیا

جایگاه بافت در لیست های فوربس

سومین میلیاردر جهان، سیزدهمین فرد قدرتمند جهان، دومین فرد ثروتمند آمریکا در سال ۲۰۱۵ کسی است که به «الهام بخش اوماها» یا «جادوگر اوماها» یا همچنین «حکیم اوماها» معروف است. مدیر سرمایه گذاری و یکی از ثروتمندترین و محترم ترین تجار جهان.

وارن بافت (Warren Buffett) یک تاجر، سرمایه گذار و خیر آمریکایی و برترین سرمایه گذار در تمام جهان است. بافت رییس، مدیرعامل و بزرگترین سهامدار کمپانی برکشایر هاتاوی (Berkshire Hathaway) است.

بافت به طور متوالی در رده بندی ثروتمندترین افراد جهان قرار گرفته است. وی در سال ۲۰۰۸ ثروتمندترین فرد جهان بود که در لیست رده بندی فوربس رتبه نخست را کسب کرد. مجله تایم (Time) نیز در سال ۲۰۱۲به او لقب تاثیرگذارترین فرد جهان را داد. او همچنین برای پایبندی که نسبت به ارزش سرمایه گذاری دارد و همچنین صرفه جویی شخصی که به رغم ثروت عظیمش می کند شناخته شده است.

بافت، نیکوکار برجسته ای است که خود را متعهد کرده ۹۹ درصد از ثروت خود را وقف امور بشردوستانه و در وهله اول بنیاد گیتس کند. او همچنین در زمینه های سیاسی نیز فعال است؛ به طوری که در انتخابات ریاست جمهوری سال ۲۰۱۶ حمایت خود را از نامزد دموکرات، هیلاری کلینتون (Hillary Clinton) اعلام کرد.

وارن ادوارد بافت (Warren Edward Buffett) در ۳۰ آگوست سال ۱۹۳۰ در شهر اوماها واقع در ایالت نبراسکلا به دنیا آمد. وی از سنین جوانی توانایی و اشتیاقی که در تجارت داشت را از خود بروز داد. پدر بافت، هوار (Howard)، کارگزار بورس و همچنین عضو کنگره ایالات متحده آمریکا بود. مادر او، لیلا استال بافت (Leila Stahl Buffet) خانه دار بود. وی دومین فرزند خانواده بود و فقط دو خواهر دیگر داشت. وارن تحصیلات خود را در مدرسه ابتدایی رز هیل (Rose Hill) آغاز کرد. پدر او در سال ۱۹۴۲ در اولین دوره از چهار دوره کنگره ایالات متحده انتخاب شد که همین موضوع باعث نقل مکان آنها به واشنگتن دی سی شد.

وارن پس از رفتن به واشنگتن دی سی دوره ابتدایی خود را به پایان رساند و وارد مدرسه آلیس دیل (Alice Deal) شد. او در سال ۱۹۴۷ از دبیرستان وودرو ویلسون (Woodrow Wilson) فارغ التحصیل شد. بافت از همان اوایل دوران کودکی مهارت ها و علاقه وافری به امور مالی و تجارتی از خود نشان داد. یکی از اولین سرمایه گذاری های تجاری بافت، فروش آدامس، بطری های کوکاکولا یا مجله های هفتگی بود که به در خانه ها می رفت و آنها را می فروخت. او همچنین در فروشگاه مواد غذایی پدربزرگ خود نیز کار می کرد.

در حالی که هنوز در دبیرستان مشغول تحصیل بود از طریق پخش روزنامه، فروش توپ های گلف و تمبر و همچنین فروش لوازم جانبی خودرو و سایر وسایل، درآمدزایی می کرد. دوستان و آشنایان درباره استعداد وی می گویند: این پسر جوان در ریاضی اعجوبه ای بود که می توانست به صورت ذهنی اعداد بزرگ را با یکدیگر جمع کند. او این استعداد را گاه و بیگاه در سال های بعدی زندگی اش نشان داد.

وارن در کودکی اش به کارگزاری دلالی بورس پدرش می رفت و آنجا روی تخته سیاهی که قیمت های سهام روی آن نوشته می شد با گچ خط می کشید. او در سن ۱۰ سالگی طی سفری که به شهر نیویورک داشت از بورس اوراق بهادار نیویورک بازدید کرد. او در سن ۱۱ سالگی اولین سرمایه گذاری خود را انجام داد. او سه سهام از شرکت Cites Service خریداری کرد که قیمت هر سهم ۳۸ دلار بود. قیمت سهامی که بافت خرید به سرعت کاهش یافت و به قیمت ۳۷ دلار رسید اما وارن سرسختانه سهام خود را نگه داشت تا زمانی که قیمتش به ۴۰ دلار رسید.

البته او سهامش را با سود کمی فروخت زیرا پس از اینکه بافت سهامش را فروخت قیمت آن به ۲۰۰ دلار افزایش یافت و وی از فروش سهامش ابراز تاسف و پشیمانی کرد. او بعدها از این تجربه به عنوان درس اولیه ای برای یادگیری، صبر و شکیبایی در سرمایه گذاری یاد کرد. بافت در سن ۱۳ سالگی اولین کسب و کار خود را با روزنامه فروشی و فروش بلیت های مسابقه اسب سواری آغاز کرد. او در همان سال، اولین اظهارنامه مالیاتی خود را پر کرد و مدعی شد که دوچرخه اش از مالیات ۳۵ دلاری معاف است.

پدر بافت در سال ۱۹۴۲ به عنوان نماینده مجلس در کنگره آمریکا انتخاب شد و خانوده اش به فردریکسبورگ در ویرجینیا نقل مکان کردند که بتوانند به محل پست جدید او نزدیکتر باشند. بافت دوره دبیرستان را در مدرسه وودرو ویلسون در واشنگتن دی سی گذراند و در آنجا نیز همچنان به برنامه ریزی برای روش های جدید درآمدزایی خود ادامه داد. زمان تحصیل در دبیرستان، وارن و یکی از دوستانش یک میز بازی Pinball دست دوم را به قیمت ۲۵ دلار خریدند. آنها این میز بازی را در یک آرایشگاه گذاشتند و در عرض چند ماه با سودی که از آن دستگاه به دست آوردند توانستند ماشین های بازی دیگری بخرند. بافت پیش از اینکه تمام دستگاه هایش را به قیمت ۱۲۰۰ دلار بفروشد، در مکان های مختلف سه ماشین بازی داشت.

وارن در سن ۱۵ سالگی از طریق توزیع روزنامه های واشنگتن پست ماهانه بیش از ۱۷۵ دلار درآمد داشت. او در دوره دبیرستان در کسب و کاری متعلق به پدرش سرمایه گذاری کرد و با پول آن توانست یک مزرعه ۴۰ هکتاری بخرد که کشاورزی آن را اجاره کرده بود. او این زمین را در سن ۱۴ سالگی با یک هزار و ۲۰۰ دلار از پس اندازش خریداری کرد. بافت در سال ۱۹۴۷ به رغم علاقه ای که به تمرکز بر سرمایه گذاری های تجاری خود داشت به دلیل فشارهای پدرش برای تحصیل در زمینه تجارت وارد دانشکده وارتون در دانشگاه پنسیلوانیا شد. با این حال زمانی که کالج را به پایان رساند، پس انداز شاهانه ای (چیزی بیش از ۹۰ هزار دلار امروزی) برای آن دوره داشت.

وارن دو سال در آن دانشگاه درس خواند و به انجمن برادری آلفا سیگما فی (Alpaha Sigma Pi) پیوست. سپس به دانشگاه نبراسکا در لینکلن رفت و در ۱۹ سالگی با مدرک لیسانس مدیریت بازرگانی فارغ التحصیل شد. او در ابتدا در آزمون ورود به دانشکده بازرگانی هاروارد پذیرفته نشد اما پس از آن تحت تاثیر کتاب بنجامین گراهام (Benjamin Graham) در سال ۱۹۴۹ به نام «سرمایه گذار باهوش» در دانشگاه بازرگانی کلمبیا ثبت نام کرد که بتواند در آنجا تحت نظر اقتصاددان و سرمایه گذار مورد تحسین خود درس بخواند. او در سال ۱۹۵۱ مدرک کارشناسی ارشد اقتصاد را از این دانشگاه کسب کرد. بافت همچنین در موسسه مالی نیویورک نیز حضور داشت.

او پس از اخذ مدرک کارشناسی در سال ۱۹۵۱، به مدت سه سال اوراق بهادار شرکت فالک - بافت را می فروخت و سپس به مدت دو سال به عنوان یک تحلیلگر در شرکت گراهام - نیومن برای استاد راهنمای خود کار می کرد. بافت در سال ۱۹۴۹ با سوزان تامپسون (Susan Thompson) آشنا شد که این آشنایی منجر به ازدواج آن دو در سال ۱۹۵۲ شد. آنها سه فرزند به نام های سوزی، هوارد و پیتر دارند. البته این زوج از سال ۱۹۷۷ جدا زندگی می کردند اما تا ماه جولای سال ۲۰۰۴ که سوزان بافت فوت کرد همچنان به صورت رسمی زن و شوهر بودند.

دختر آنها سوزی، در شهر اوماها زندگی می کند. او عضو هیات مدیره سازمان Girls است. این سازمانی غیرانتفاعی است که عمده فعالیتش بر افزایش اعتماد به نفس دختران متمرکز است. سوزی همچنین از طریق بنیاد Susan A. Buffet اقدام به انجام امور خیریه می کند. وارن در سال ۲۰۰۶، در روز تولد ۷۶ سالگی خود، با همدم دیرینش آسترید منکز (Astrid Menks) ۶۰ ساله ازدواج کرد. آسترید از زمانی که سوزان در سال ۱۹۷۷ بافت را ترک کرد و به سان فرانسیسکو رفت با او زندگی می کرد.

بافت همچنان در خانه خود در محله داندی مرکزی در شهر اوماها زندگی می کند. او این خانه را در سال ۱۹۵۸ به قیمت ۳۱ هزار و ۵۰۰ دلار خرید که البته این قیمت تنها بخشی از قیمت خرید یک خانه در این روزهاست. او همچنین یک خانه در ساحل لاگونا، کالیفرنیا دارد که ارزش آن ۴ میلیون دلار است. او در سال ۱۹۸۹ پس از اینکه حدود ۶ میلیون و ۷۰۰ هزار دلار از درآمد کمپانی برکشایر را خرج جت خصوصی خود کرد، آن را غیر دفاع نامید. این رفتار وی در واقع نقض فاحشی از تمام سرزنش های گذشته او از خریدهای گزاف سایر مدیران بود که حتی تاریخچه استفاده او از وسایل نقلیه عمومی را زیر سوال برد.

بافت در سال ۱۹۵۶ در زادگاه خود یعنی اوماها شرکت بافت (Partnership LtdBuffett) را تشکیل داد. او با استفاده از تکنیک هایی که از گراهام آموخته بود، توانست در شناسایی شرکت هایی که ارزش کمی برایشان در نظر گرفته شده بود موفق باشد و تبدیل به یک میلیونر شد.
یکی از این سرمایه گذاری های پر ریسکی که بافت به آن ارزش داد، شرکت نساجی به نام برکشایر هاتاوی (Hathaway Berkshire) بود. او در اوایل دهه 60 میلادی شروع به جمع آوری سهام آن شرکت کرد و تا سال 1965 توانست کنترل شرکت را به عهده بگیرد. وی با نظارت بر رشد این شرکت چند ملیتی که در زمینه رسانه، بیمه، انرژی و صنایع غذایی و آشامیدنی هلدینگ بود، تبدیل به یکی از ثروتمندترین های جهان و نیکوکاری مشهور شد.

امپراطوری اقتصادی و تجاری

با وجود موفقیتی که بافت در شرکت خود یعنی Buffett Partnership Ltd داشت اما در سال 1969 به عنوان وارن بافت چرا مشهور شده است؟ موسس این شرکت تصمیم به انحلال آن گرفت که بتواند تمام تمرکز خود را بر توسعه برکشایر هاتاوی بگذارد. وی بخش تولید نساجی آن شرکت را از رده خارج کرد و به جای آن با خرید دارایی هایی در رسانه (واشنگتن پست)، بیمه (GTEICO) و نفت (Exxon) آن شرت را گسترش داد.

«الهام بخش اوماها» با موفقیت های بی اندازه ای که داست، مخصوصا با خرید بانک برادران سالمون (Salomon Brothers، بانک سرمایه گذاری در وال استریت) در سال ۱۹۸۷ که گرفتار رسوایی شده بود، حتی توانست سرمایه گذاری های به ظاهر ضعیف را نیز بسیار سودآور کند.

به دنبال سرمایه گذاری قابل توجهی که برکشایر هاتاوی در کوکاکولا انجام داد، بافت از سال ۱۹۸۹ تا ۲۰۰۶ مدیر این شرکت شد. او همچنین در شرکت هلدینگ بازارهای جهانی سیتی گروپ، شرکت هلدینگ گراهام و شرکت ژیلت به عنوان مدیر خدمت کرد.

بافت در فوریه ۲۰۱۳ همراه با یک گروه سهام خصوصی به نام ۳G Capital شرکت غذایی Heinz را به قیمت ۲۸ میلیارد دلار خریداری کرد. اضافات بعدی که به برکشایر هاتاوی الحاق شدند شامل باتری سازی Duracell و گروه غذایی Kraft است که در سال ۲۰۱۵ با کمپانی Heinz ادغام شدند و سومین شرکت مواد غذایی و آشامیدنی بزرگ شمال آمریکا را تشکیل دادند.

فعالیت های اخیر و اقدامات بشردوستانه

بافت در سال ۲۰۰۶ طی اعلامیه ای بیان کرد که تمام ثروت خود را به خیریه خواهد بخشید. او قصد دارد ۸۵ درصد از آن را به بنیاد خیریه ملیندا و بیل گیتس بدهد. این کمک مالی به بزرگترین کمک خیریه در تاریخ ایالات متحده آمریکا تبدیل شد. بافت و گیتس همچنین در سال ۲۰۱۰ اعلام کردند کمپینی را تشکیل دادند که تعهد می کند افراد ثروتمند بیشتری را استخدام کند که به امور بشردوستانه کمک کنند. بافت در سال ۲۰۱۲ اعلام کرد که پزشکان سرطان پروستات وی را تشخیص دادند. او در ماه جولای همان سال شروع به اشعه درمانی کرد و تا ماه نوامبر درمان خود را با موفقیت به پایان رساند اما این مشکل سلامتی تاثیر کمی بر روند رشد این میلیاردر ۸۰ ساله دارد و هنوز نتوانسته جلوی قرار گرفتن او را در بالای جدول میلیاردرهای فوربس بگیرد.

تیپ شخصیتی افراد مشهور) قسمت دوم: وارن بافت (Warren Buffett)

تیپ شخصیتی افراد مشهور) قسمت دوم: وارن بافت (Warren Buffett)

زمان تقریبی برای مطالعه این مقاله: ۶ دقیقه

در نخستین قسمت از بررسی تیپ شخصیتی افراد مشهور و نامدار، تصمیم گرفتیم به سراغ یکی از موفق‌ترین سرمایه‌گذارهای دوران حاضر برویم و تیپ شخصیتی وارن بافِت (Warren Buffett) را بررسی کنیم.

ضمن اینکه قبلاً در خصوص تیپ شخصیتی وارن بافت فایل صوتی در سایت منتشر شده که می‌توانید این فایل صوتی را از اینجا بشنوید.

بررسی از روی مهم‌ترین جملات و سرنخ‌ها

«بیست سال طول می‌کشد تا اعتبار و شهرتی به دست آورید، در حالی که نابود کردن این اعتبار فقط پنج دقیقه طول می‌کشد. کافی است به این موضوعِ ساده فکر کنید تا کارهایتان را به شکل متفاوتی انجام دهید.»

نکته اول این جمله این است که وارن بافت معتقد است رسیدن به وجهه و اعتبار، حاصل سخت‌کوشی و مداومت است، حاصل مجموعه تلاش‌های منظم و به هم‌پیوسته است. بافت معتقد است رسیدن به یک جایگاه مورد قبول و معتبر، نتیجهٔ سال‌ها تلاش و زحمت کشیدنِ فرد است و چیزی نیست که یک روزه به دست بیاید.

این رویکرد ما وارن بافت چرا مشهور شده است؟ را به یاد مشرب SJ می‌اندازد. پشتیبان‌ها (SJ) به سخت‌کوشی، تعهد و انجام وظیفه در دراز مدت اعتقاد دارند و با ایده‌های «یک شبه، رهِ صد ساله را رفتن» بیگانه هستند.

نکته دیگرِ این جمله، اهمیت و ارزشی است که وارن بافت برای «وجهه اجتماعی»، «آبرو» و «اعتبار» قائل است. مواردی که بیش از هر مشربی ما را به یاد پشتیبان‌ها (SJ) می‌اندازد.

جمله دیگری از وارن بافت که دقیقا به همین جنبه از مدل ذهنی او اشاره می‌کند چنین است:

«اگر الان کسی زیر سایه‌ درختی نشسته برای این است که دیگری مدت‌ها پیش درختی کاشته.»

پشتیبان‌ها معتقدند رسیدن به موفقیت، ثروت، شهرت و … نیازمند یک پیشینهٔ‌ قوی است. فرد باید مدت‌ها تلاش کرده باشد تا روزی به جایگاهی قابل اعتنا دست یابد. روندِ رسیدن به یک جایگاه از نظر SJها یک روندِ منطقی و زمان‌بندی‌شده است. نه یک روندِ نامنظم و ناگهانی یا وابسته به شانس و تقدیر.

علاوه بر این، در این جمله می‌توانیم نگاه ساختاری و سیستماتیک وارن بافت را بهتر درک کنیم. تحلیل و ارزیابی‌های این‌چنینی ما را به یاد محاسبات و سبک-سنگین‌ کردن‌های یک فرد فکری (T) می‌اندازد.

این طرز فکر بیشتر تداعی‌کننده یک فرد فکری (T) است. فکری‌ها در ارائه نظرات و تصمیم‌گیری‌هایشان پله‌های متوالی را به صورت ۱، ۲، ۳ و ۴ طی می‌کنند تا به نتیجه برسند. تحلیل‌ها و نظرات فکری‌ها معمولا رنگ و بوی ساختاری و سیستمی دارد و به طور مستقیم نشانی از اِلِمان‌های انسانی در تحلیل‌هایشان نیست (هر چند که می‌تواند آثارِ مطلوبی روی زندگی انسان‌ها داشته باشد، اما لزوما در تحلیل‌هایشان خیلی واضح به چشم نمی‌خورد.) سهم «دو دو تا چهارتا»ها در تحلیل‌های فکری‌ها (T) پررنگ‌تر است.

از نظر یک فرد فکری شما کاری انجام می‌دهید و این کار نتیجه‌ای دارد و شما باید نتیجه و مسئولیت انتخابتان را بپذیرید.

اصول و قواعد بازی روشن است!

به جملهٔ دیگری از وارن بافت توجه کنید:

«قانون اول: هیچ‌وقت پول را از دست نده. قانون دوم: هیچ‌وقت قانون اول را فراموش نکن.»

در این جمله هم می‌توان نقش کارکرد Te (فکری برون‌ریزی شده) را پررنگ‌تر از سایر کارکردها دید. ایجاد نظم و ساختار در دنیای بیرون و تعیین اهداف و قوانین روشن و مشخص و برنامه‌ریزی برای رسیدن به این اهداف از مهم‌ترین ویژگی‌های کارکرد Te است.

علاوه‌ بر این، ما در این جمله نوعی تمایل و علاقه به پیروی از یک نظامِ ذهنیِ روشن را هم می‌بینیم که تا اندازه زیادی تداعی‌کننده ترجیح ساختارگرا (J) است. به عبارت ساده‌تر وارن بافت با این جمله خیلی سریع و فوری تکلیف خودش و کسانی که می‌خواهند به جایگاه او برسند را مشخص کرده است، ابهامی در جمله‌اش دیده نمی‌شود، همه چیز روشن است.

مجددا به ترجیح J باز خواهیم گشت اما اجازه بدهید بُعدِ دیگری از ترجیح T را در قالب جملات آقای بافت بررسی کنیم.

جاه‌طلبی و پیشرفت در کار

«بهتر است با کسانی که از شما بهترند نشست‌و‌برخاست داشته باشید. کسانی را انتخاب کنید که بتوانند چیزی به شما اضافه کنند.»- وارن بافت

چه چیزی از این جمله دریافت می‌کنید؟‌ چه احساسی از خواندن آن به شما دست می‌دهد؟ ممکن است خیلی‌ها بگویند یک جمله ساده است. خیلی‌ها هم ممکن است نوعی نگاه از بالا به پایین در آن ببینند.

اما بیش از هر چیز می‌توانیم میل و انگیزه به پیشرفت و کسب دستاورد را در آن ببینیم. چیزی که عموما برای Tها اولویت بالاتری دارد. (دقت کنید پیشرفت و دستاورد برای Fها هم مهم است، اما Fها دوست دارند طیِ یک فرایند و مسیر همکاری و مشارکت با دیگران به یک دستاورد جمعی برسند.) شاید اگر یک F بود، بیشتر بر این باور بود که: «با هر کس نشست و برخاست کنی، می‌توانی چیزی از او بیاموزی و چیزی هم به او یاد بدهی.»

از قبل آماده بودن، کلید ترجیح ساختارگرا (J)

«ریسک یعنی آگاهی نداشتن از کاری که در حال انجام آن هستید.»- وارن بافت

ساختارگرایی (J) وارن بافت را به وضوح می‌توان از این جمله برداشت کرد. ساختارگراها افرادی هستند که ترجیح می‌دهند از قبل نسبت به کارهایی که انجام می‌دهند احاطه و اشراف داشته باشند. این تیپ افراد دوست دارند مواجهه‌های ناگهانی با موارد تازه را به حداقل برسانند و اغلب موارد لازم را از قبل پیش‌بینی کنند.

به نقل از مجله اینترنتی دیجیکالا، وارن بافت در رقابت‌های انتخاباتی آمریکا از هیلاری کلینتون حمایت می‌کرد و چند بار به صورت داوطلبانه اسناد حساب‌های مالیاتی‌اش را منتشر نمود تا به این روش دانلد ترامپ را به چالش بکشد تا او هم در صورت صادق بودن، برگه‌های مالیاتی‌اش را منتشر نماید.

چنین جدال و ستیزی در چارچوب قانون بار دیگر حکایت از سرسختی و پافشاری وارن بافت دارد. این نوع مبارزه‌طلبی تا حد زیادی به ترجیح فکری (T) نزدیک است.

در ادامه به توصیف زیر از وارن بافت توجه کنید. این توضیحات را از سایت مجله اینترنتی دیجیکالا برداشته‌ایم:

«توصیف وارن بافت کار ساده‌ای نیست. از نظر ذهنی همه او را نابغه می‌دانند ولی در روابطش با مردم نکته‌ی پیچیده‌ای دیده نمی‌شود. آدم وارن بافت چرا مشهور شده است؟ ساده، رو راست، و صادقی است. مشتاق شنیدن حرف‌های منطقی و مستدل است و از حماقت و حرف بی‌راه متنفر. به‌شدت دنبال سادگی است و از پیچیدگی دوری می‌کند.»

مطابق این توضیحات وارن بافت در روابطش فردی آرام و به دور از هیاهو و سروصداست که کفه ترازو را به سمت درون‌گرایی او سنگین‌تر می‌کند.

در نهایت مطابق تحلیل‌های ما، تیپ شخصیتی وارن بافت به ISTJ نزدیک‌تر است. علاوه بر این، کارشناسان موسسه کِرزی و سایت celebritytypes.com نیز تیپ ایشان را ISTJ حدس زده‌اند.

پیش‌بینی وارن بافت از آینده قیمت نفت

1401/04/14

برکشایر هاتاوی ( Berkshire Hathaway ) شرکت هلدینگ و خوشه‌ای آمریکایی و چندملیتی است، که دفتر مرکزی آن در شهر اوماها، نبراسکا قرار دارد. درصد قابل‌توجهی از درآمدهای برکشایر هاتاوی از طریق مبادلات و خرید و فروش سهام شرکت‌های مختلف تأمین می‌شود.

به گزارش فراسرمایه، وارن بافت یکی از معروف‌ترین سرمایه‌گذاران تاریخ، مدیرعامل و رئیس هیات مدیره ابن شرکت است. او در برکشایر بر روی سرمایه‌گذاری بلندمدت در بازار بورس متمرکز بوده و خریدهایی که انجام می‌دهد همچنان مورد توجه فعالان بازارهای مالی در سرتاسر دنیا است.

برکشایر هاتاوی شرکت سرمایه‌گذاری معروف وارن بافت، روز جمعه اعلام کرد که این شرکت ۹.۹ میلیون سهم دیگر از سهام شرکت اکسیدنتال (Occidental Petroleum) را خریداری کرده است که باعث می‌شود دارایی این شرکت به ۱۷.۴ درصد افزایش یابد.

بر اساس پرونده جمعه شب در کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده، برکشایر برای خریدهایی که روز چهارشنبه و جمعه انجام داد، مبلغ ۵۸۲ میلیون دلار پرداخت کرده است. شرکت بافت بزرگترین سهامدار شرکت اکسیدنتال محسوب می‌شود که درحال‌حاضر ۱۶۳.۴ میلیون سهم به ارزش ۹.۹ میلیارد دلار را در اختیار دارد.

به نظر می‌رسد که طبق شواهد موجود، وارن بافت به عنوان موفق‌ترین سرمایه‌گذار جهان، درحال خرید سهام شرکت‌های نفت و گاز است. طبق آخرین توضیحات پروژه ۱۳F برکشایر هاتاوی، او اخیر ۲۶ میلیارد دلار از سهام شرکت شورون (Chevron Corporation) و ۱۰ میلیارد دلار از سهام شرکت اکسیدنتال خریداری کرده است.

این خریدهای تهاجمی در شرکت‌های بزرگ نفت و گاز نشان دهنده دیدگاه متفاوت بافت در مورد این بخش است که در مواجهه با شرایط بازار گاوی نفت، دیدگاه معنادار و جالب توجهی به نظر می‌رسد. این اتفاق زمانی رخ داده است که نفت در بالای کانال ۱۰۰ دلار و گاز طبیعی بالای ۷ دلار نوسان می‌کند و نمادهای کوچک انرژی در بازار سهام، در سطوح تاریخی خود قرار دارند.

وضعیت نمادهای انرژی در سه دهه اخیر

بافت برای سرمایه‌گذاری‌های دوره‌ای شناخته شده نیست. با گذشت زمان، او بارها ترجیح خود را برای سرمایه‌گذاری‌هایی که دارای جریان‌های نقدی پایدار، قابل پیش‌بینی و رو به رشد هستند، اعلام کرده است. با این حال، بافت به طور متناوب در طول سال‌های مختلف، مالکیت سهام نفت و گاز را داشته و عملکرد خوبی را نیز ثبت کرده است به ویژه در دوره‌های تورمی که شباهت بسیاری نیز به دوران کنونی دارند. بافت به‌عنوان یک سرمایه‌گذار بنیادی شناخته می‌شود، اما با بررسی دقیق‌تر سرمایه‌گذاری‌های تاریخی و سوابق او همانطور که در تصویر زیر مشاهده می‌شود، مشخص است که وی یک سرمایه‌گذار دوره‌ای عالی نیز بوده است:

قیمت نفت (با در نظر گرفتن تورم) و سرمایه‌گذاری‌های وارن بافت در سهام نفت و انرژی

با توجه به این سابقه چشمگیر، زمان‌هایی که بافت شروع به خرید سهام شرکت‌های نفت و گاز کرده است، ارزش بررسی بالایی دارند. بافت در سال‌های ۲۰۱۹ و ۲۰۲۰ به ترتیب در “اکسیدنتال” و “شورون”، خریدهایی را در اندازه‌های کوچک و با قیمت‌های بسیار پایین‌تر آغاز کرد. در اواخر سال ۲۰۲۱ و اوایل سال ۲۰۲۲، بافت در طول بازار صعودی و رشد قیمت نفت، در سهام شرکت‌های ذکر شده که نزدیک به بالاترین حد خود در ۱۵ سال گذشته معامله می‌شدند، سرمایه‌گذاری بیشتری انجام داد. علیرغم افزایش قبلی قیمت سهام این شرکت‌ها و نفت، بافت همچنان به وضوح، بیشترین ارزش سرمایه‌گذاری را در صنعت نفت و گاز می‌بیند. نزدیک به ۷۰ درصد از ۵۱ میلیارد دلار خرید برکشایر در سه ماهه اول ۲۰۲۲، در سهام دو شرکت “شورون” و “اکسیدنتال” بوده است.

به همین دلیل در این مقاله قصد داریم که تاریخچه سرمایه‌گذاری‌های بافت در سهام شرکت‌های نفت و گاز را بررسی کنیم تا به وجوه مشترک دوره‌های مختلف با اقدامات اخیر وارن بافت را دریابیم.

فرصت‌هایی که وارن بافت غنیمت شمرد

در سال ۱۹۵۶، وارن بافت در یک چارچوب سرمایه‌گذاری ارزشمند، با شرکت مدیریت دارایی نفت و گاز (Oil & Gas Property management) تماس گرفت که از این طریق توانست فرصتی را کشف کند که توسط بازار نادیده گرفته شده بود. این شرکت در آن زمان ذخایر نفتی قابل توجهی داشت که توسط بازار با قیمت‌های پایینی محاسبه شده بود. درحالی که این ذخایر با قیمت نفت آن سال افزایش چشمگیری داشت، سرمایه‌گذاران توجه خاصی به این سهم به دلیل ارزیابی هزینه‌های سنگین آن نداشتند اما وارن بافت توانست از این طریق سود خوبی از این زمینه به‌دست آورد.

نکته قابل توجه اما اینجاست که در سال ۱۹۵۶ میلادی قیمت هر بشکه نفت برنت حوالی ۳ دلار (۳۲ دلار با درنظر گرفتن تورم) بود و پس از گذشت یک وارن بافت چرا مشهور شده است؟ دوره روند خنثی در این کالا، روند صعودی قدرتمندی شروع شد که قیمت نفت را تا سال ۱۹۸۰ به ۳۷ دلار افزایش داد و سه سال بعد یعنی سال ۱۹۸۳ و درحالی که قیمت نفت حوالی ۲۹ دلار بود، بافت سهام شرکت O&G را به طور کامل فروخت و پس از آن نفت طی یک حرکت نزولی قدرتمند، در سال ۱۹۹۸ تا ۱۲ دلار به ازای هر بشکه نیز کاهش قیمت داشت.

قبل از سال ۱۹۸۳ وارن بافت در نشریه شرکت خود یعنی برکشایر هاتاوی متن‌هایی را منتشر کرد که در آن به سهامداران درباره افزایش شدید قیمت انرژی و منابع طبیعی و حبابی بودن آنها هشدار داد. این نشان‌دهنده قدرت زمان‌بندی او در بازار بود، زیرا با کاهش قیمت نفت از سال ۱۹۸۳ به پایین‌ترین سطح خود در سال ۱۹۹۸ (تقریبا ۶۰ درصد)، از زیان‌های قابل توجهی که ممکن بود مردم در سهام نفت و گاز متحمل شوند، جلوگیری کرد.

در سال ۲۰۰۲ و در دومین اقدام بافت برای خرید شرکت‌های حوزه نفت و گاز، ۱.۳ درصد از پتروچاینا (Petrochina)، بزرگترین تولیدکننده نفت چین را به قیمت ۴۸۸ میلیون دلار خریداری کرد. برخی معتقد بودند که بافت از خرید سهام چین خارج شده است زیرا مشاهده کردند که او از لحاظ تاریخی به دلیل ریسک نظارتی و ژئوپلیتیکی از سرمایه‌گذاری‌های خارج از کشور دوری می‌کند اما این حقیقت ماجرا نبود و او توانست در مدت ۵ سال یک بازدهی ۷۲۰ درصدی از این سرمایه‌گذاری کسب کند که همچنان از آن به عنوان یکی از موفق‌ترین سرمایه‌گذاری‌های وی یاد می‌شود.

در سال ۲۰۰۲ و در زمانی که بافت اقدام به خرید سهام این شرکت نفتی چینی کرد، طلای سیاه پس وارن بافت چرا مشهور شده است؟ از بهبود نسبی که از سال ۱۹۹۸ شروع کرده بود، با قیمت‌های حدود ۲۳ دلار درحال معامله بود و طی یک جهش سریع به ۹۱ دلار به ازای هر بشکه در سال ۲۰۰۸ رسید. البته وارن بافت سهام این شرکت چینی را یک سال قبل و در زمانی که قیمت نفت ۶۴ دلار بود، واگذار کرد. البته این نکته نیز درخور توجه است که پس از سال ۲۰۰۸ دنیا وارد یک رکود اقتصادی بزرگ شد و قیمت نفت پس از آن طی ۸ سال نصف شد.

آیا تاریخ دوباره تکرار می‌شود؟

پس از شیوع ویروس کرونا و شوک سنگینی که به اقتصاد دنیا وارد شد، قیمت نفت حتی در برخی معاملات آتی خود قیمت‌های منفی را نیز لمس کرد که در تاریخ بی‌سابقه بود. این شوک اقتصادی باعث شد که دولت‌ها اقدام به سیاست‌های انبساطی برای کمک به کسب و کارهای ضربه خورده کنند اما به مرور با بهبود وضعیت اقتصاد و کم شدن تاثیرات کویید ۱۹، تاثیرات این سیاست‌ها خود را در تورم نمایان کرد. این موضوع درکنار حمله روسیه به اوکراین، باعث شدیدتر شدن تورم و افزایش قیمت انرژی در کشورهای غربی شد و رکوردهایی ده‌ها ساله را جابه‌جا کرد.

در گذشته، بافت کسب‌وکارهای مرتبط با نفت و گاز را ذینفعان تورم می‌دانست و گویا او بار دیگر شرایط جذابی را برای سرمایه‌گذاری در اینگونه شرکت‌ها کشف کرده است. خریدهای جدید او در دو شرکت شورون و اکسیدنتال نیز می‌تواند تاییدی بر این موضوع باشد.

به نظر می‌رسد این بار نیز بافت همین رویکرد را داشته باشد. هدف او خرید ارزان قیمت سهام شرکت‌هاست درحالی که دنیا پذیرفته است که افزایش قیمت نفت به رشد تورم منجر خواهد شد. وی بیان می‌کند که این خریدها بیشتر از هر چیز دیگری، شرط‌بندی بر روند قیمت نفت در بلندمدت است. با این حال، چالش‌هایی وجود دارد که احتمال موفقیت در سرمایه‌گذاری را نسبت به قبل کم‌رنگ می‌کند.

بافت برنده این قمار خواهد بود؟

تورم در سرتاسر اقتصاد طنین انداز شده است که باعث افزایش قیمت‌ها برای مصرف‌کنندگان و بدتر شدن شرایط بنیادی بسیاری از شرکت‌ها می‌شود. نرخ بهره توسط بانک‌های مرکزی در حال افزایش است، سهام بخش‌های خاصی از اقتصاد در حال سقوط هستند و تریلیون‌ها سرمایه در بازار سهام از بین رفته است. سیاست پولی انبساطی سریع فدرال رزرو پس از کووید به سرعت تغییر مسیر داده است و شاهد رفتار تهاجمی بانک‌های مرکزی دنیا برای کنترل تورم توسط افزایش سنگین نرخ بهره هستیم. از طرفی نیز دولتمردان کشورهای غربی به دلیل افزایش سنگین قیمت انرژی به صورت جدی به دنبال راهی برای افزایش تولید و عرضه و کاهش قیمت نفت و انرژی هستند که البته هنوز چندان موفق نبوده‌اند.

در میان این تلاش‌ها اما همچنان عرضه نفت در بازارهای جهانی بسیار پایین است. جنگ روسیه و اوکراین و اعمال تحریم‌های غرب علیه مسکو، ضربه سنگینی برا به عرضه نفت و گاز وارد کرده است و به نظر می‌آید که در کنار تحریم ایران، دیگر کشورها نیز دیگر توانایی خاصی در افزایش تولید خود ندارند و این موضوع می‌تواند باعث تداوم افزایش قیمت طلای سیاه پس از فروکش کردن عطش سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو شود.

حال باید منتظر ماند و دید که آیا آقای بافت می‌تواند از این قمار سربلند خارج شود یا خیر!

معرفی 5 تا از بهترین کتاب های وارن بافت که باید حتما بخوانید

وارن بافت برای مردی که 90 سال سن دارد، هنوز هم مشهور است. اگر در بخش مالی هر کتابفروشی جستجو کنید، احتمالا حداقل یک بار چهره او و چندین بار دیگر نام او را خواهید دید. کتاب های وارن بافت از جمله بهترین و پرفروش ترین کتاب های موفقیت مالی هستند.

برای کمک به شما برای ورود به ذهن درخشان او، در اینجا به معرفی روش ها و توصیه هایی از وارن بافت می پردازیم که توسط نویسندگان دیگر در 5 کتاب گردآوری شده است. این ها بهترین کتاب های وارن بافت هستند که سرمایه گذاری زیادی را می توانید از آنها بیاموزید و دارای بینش واقعا منحصر به فردی هستند. همراه رادیو کاوش باشید.

معرفی 5 کتاب وارن بافت

۱) گلوله برفی: وارن بافت و موفقیت زندگی نوشته آلیس شرودر

اگر قوانین وارن بافت را مطالعه می کنید و هنوز احساس می کنید که به اندازه کافی جذب آن نشده اید، این از بهترین کتاب های وارن بافت است که نگاهی کامل به زندگی و زمان «اوراکل اوماها» دارد. کتاب گلوله برفی شرودر که بیش از 900 صفحه دارد، و با همکاری وارن بافت نوشته شده است، اولین بار در سال 2008 منتشر شد.

گلوله برفی کتاب مورد انتظاری است که با جزئیات دقیق تجربه های مالی و حکمت زندگی مرد معروف به «اوراکل اوماها» که خود وارن بافت است را بازگو می کند. اگرچه نویسنده هزاران صفحه درباره آقای بافت و هدایای خارق‌ العاده ‌اش به عنوان یک تاجر و سرمایه‌گذار نوشته ‌است، اما گلوله برفی تصویری بی ‌سابقه‌ از زندگی بافت، ارزش‌ ها و استراتژی ‌هایش را از مجموع تجربیاتش ارائه می‌ دهد. این کتاب هم داستان زندگی و هم ایده ها و روش های او را بیان می کند.

این از بهترین کتاب های وارن بافت و اولین کتابی است که دسترسی بی سابقه ای به داستان ها و درس های زندگی بافت داشته است و توصیه های مالی او را ارائه می دهد و نشان می دهد که چگونه امور مالی می تواند به عنوان راهنمایی برای زندگی، به مردم کمک کند.

بیوگرافی رسمی وارن بافت در این کتاب با تصویری متواضع از پسر جوان اوماها شروع می شود که در نهایت به غول املاکی که امروز می شناسیم تبدیل می شود. ما می آموزیم که علاقه وارن به تجارت خیلی زود در زندگی شروع شد. وارن علاوه بر مهارت های به خاطر سپردن دایره المعارفی، در تجارت نیز مهارت داشت و در سن نه سالگی به فروش آدامس و نوشابه می پرداخت.

آلیس شرودر در این کتاب بیان می کند که بافت از جلب توجه رسانه ها به زندگی ساده اش سود می برد. تصویر عمومی او مردی ساده بود که واقعی و قابل اعتماد به نظر می رسید. اگرچه واقعیت کاملا متفاوت بود. بافت همیشه زندگی پیچیده ای داشت. دلیل اینکه او را اصیل می دانستند این بود که از کلمات ساده استفاده می کرد و پرشور صحبت می کرد. او همچنین گروهی از دوستان وفادار داشت که باعث می ‌شد بیشتر شبیه یک مرد معمولی به نظر برسد.

۲) سرمایه گذاری هوشمند: با پیشگفتاری از وارن بافت نوشته بنیامین گراهام

سخنان بافت در این کتاب، عدالت سرمایه گذاری هوشمند را برآورده می کند. بافت در مقدمه چاپ چهارم کتاب می نویسد: «من اولین نسخه این کتاب را در اوایل سال 1950، زمانی که نوزده سالم بود خواندم. آن زمان فکر می کردم که تا کنون بهترین کتابی است که در مورد سرمایه گذاری نوشته شده است و هنوز هم به آن فکر می کنم. او خاطرنشان می کند که سرمایه گذاری صحیح به چیزی بیش از چارچوب فکری مناسب برای تصمیم گیری نیاز ندارد. او نتیجه می گیرد که این کتاب به طور دقیق و واضح، چارچوب مناسبی را تجویز می کند.

درسی که از این کتاب وارن بافت خواهید آموخت:

• چگونه می توانید احتمال زیان های غیرقابل برگشت سرمایه گذاری را کاهش دهید؟
• چگونه می توانید شانس دستیابی به دستاوردهای پایدار را بهبود بخشید و به حداکثر برسانید؟
• چگونه می توانید رفتار تکانشی که اکثر سرمایه گذاران را از رسیدن به اهدافشان باز می دارد، کنترل کنید؟
• اهمیت سرمایه گذاری با ارزش، حاشیه ایمنی و سرمایه گذاری در مقابل سفته بازی.
• انتخاب سهام برای سرمایه گذاران تدافعی و مبتکر.
• چهار مطالعه موردی بسیار آموزنده، تاریخچه و موارد دیگر.
• مقایسه 16 شرکت باهم.

این از جمله محبوب ترین کتاب های وارن بافت است که آن را کتاب مقدس سرمایه گذاری معرفی می کند. وارن بافت بیان می کند که او چیزهای بسیاری که در مورد سرمایه گذاری می داند را مدیون بنیامین گراهام هست. سرمایه ‌گذار هوشمند پر از درس‌ های اساسی است که برای سرمایه ‌گذاری منطقی باید بیاموزیم. هدف این کتاب تشکیل یک راهنمای سرمایه گذاری ارزشمند برای افراد عادی است تا بتوانند مسائل تخصصی را درک کنند.

نقل قول: مهم نیست از چه تکنیک هایی در انتخاب سهام استفاده می کنند، متخصصان سرمایه گذاری موفق دو چیز مشترک دارند. اول اینکه، آنها منضبط و ثابت هستند و از تغییر رویکرد خود حتی زمانی که غیرمدیک است، خودداری می کنند. دوم اینکه، آنها در مورد کاری که انجام می دهند و نحوه انجام آن، بسیار فکر می کنند، اما به آنچه بازار انجام می دهد توجه بسیار کمی دارند.

۳) روش های سرمایه گذاری وارن بافت، اثر رابرت جی. هاگستروم

اگر به دنبال درس ‌های سرمایه‌گذاری از سوابق چشمگیر بافت هستید، کتاب هاگستروم ممکن است تمام چیزی باشد که نیاز دارید. این از بهترین کتاب های وارن بافت است، که اکنون در سومین ویرایش خود قرار دارد. این کتاب تمام قوانین سرانگشتی که بافت در سرمایه‌ گذاری خود استفاده می‌ کند، را بیان می‌ کند و نظر خواننده را با مطالعات موردی از سبد سرمایه ‌گذاری خود بافت جلب می کند.

این کتاب وارن بافت شامل قوانین شناخته شده و سرمایه گذاری هایی است که نادیده گرفته می شوند و توسط بنجامین گراهام، مربی بافت ابداع شده است. همچنین شامل برخی از درس های عمیق تری از سرمایه گذاری های واقعی است که از وارن بافت گرفته شده است. این یک کتاب عالی برای سرمایه ‌گذارانی است که تازه شروع به کار کرده‌ اند. این کتاب شامل موارد زیر است:

• چگونه مانند یک سرمایه گذار بلند مدت فکر کنیم.
• چرا «زیان گریزی» که به معنی تمایل بیشتر سرمایه گذاران به تحمل بیش از حد درد ناشی از، از دست دادن پول است، یکی از بزرگترین موانعی است که سرمایه گذاران باید بر آن غلبه کنند.
• چرا رفتار منطقی در مواجهه با فراز و نشیب های بازار، کلید موفقیت سرمایه گذاری بافت بوده است؟
• تجزیه و تحلیل خرید اخیر HJ هاینز توسط بافت و سرمایه گذاری او در سهام IBM

هاگستروم در این کتاب که از پرفروش ترین کتاب های وارن بافت است بیان می کند، بزرگترین چالش، تقلید از بافت در انتخاب سهام مناسب نیست، بلکه داشتن قدرت و استقامت برای حفظ سرمایه گذاری های سالم در مواجهه با عدم اطمینان اقتصادی و ثبات بازار است. نسخه جدید کتاب، مبانی روان‌ شناختی رویکرد بافت را توضیح می‌ دهد، و بهترین نقشه راه برای تسلط بر اصول و رفتارهایی که بافت را به بزرگترین سرمایه‌گذار نسل ما تبدیل کرده ‌است، در اختیار خوانندگان قرار می ‌دهد. فصول کتاب شامل موارد زیر است:

• بزرگترین سرمایه گذار جهان
• آموزش های وارن بافت
• کسب و کار اصلی ما بیمه است: روزهای اولیه برکشایر هاتاوی
• خرید یک تجارت
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول تجاری
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول مدیریت
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول مالی
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول ارزش
• سرمایه گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت
• مدیریت پورتفولیوی خود
• روانشناسی پول
• مرد بی منطق

۴) 125 اصل موفقیت وارن بافت نوشته ماری بافت و دیوید کلارک

وقتی وارن بافت صحبت می کند، مردم سراسر جهان گوش می دهند. بافت موفق ترین سرمایه گذار و مدیر تاریخ است. او رکوردهای جهانی برای دستیابی به دارایی خالص شخصی، بیش از 80 میلیارد دلار و ارزش شرکتی بالا برای شرکت هلدینگ خود، برکشایر هاتاوی، که نزدیک به 600 میلیارد دلار است، را به ثبت رسانده است. مجله تایم، بافت را به عنوان یکی از تاثیرگذارترین افراد جهان در فهرست خود قرار داده است.

125 اصل موفقیت وارن بافت، از بهترین کتاب های وارن بافت است که فلسفه او را گردآوری کرده است. کتاب شرحی قطعی از رویکرد بافت به سرمایه گذاری و مدیریت را ارائه می دهد، که شامل اصول و روش های موفقیت بافت در مسائل مالی است که با دقت تنظیم و به صورت موضوعی سازماندهی شده است.

کتاب پر از حکایات و نقل قول هایی است که نشان می دهد چگونه فلسفه های زندگی بافت در تصمیمات تجاری او و در نحوه مدیریت مردم و مشاغل او منعکس می شود. این دیدگاه خودی در مورد تکنیک‌ های مدیریت وارن بافت راه ‌حل ‌های ساده‌ ای را برای موفقیت به تازه ‌واردها و بافت ‌شناسان باتجربه ارائه می‌ کند و نشان می ‌دهد که چگونه و چرا موفقیت در تجارت و زندگی معمولا دست به دست هم می‌ دهند.

این کتاب وارن بافت ، یک طرح رسمی و یک نقشه راه کاملا تعریف شده از یک نظریه بوفه در مورد مشاغل و توسعه کسب و کار را ارائه می دهد. فهرست مطالب کتاب شامل موضوعاتی مانند: امور مالی و سرمایه گذاری شرکت، حسابداری و ارزش گذاری است. عناوین زیر بخش ‌های فصل، مانند «ته سیگار و امر نهادی» و «ازوپ و نظریه ناکارآمد بوش» طنزی را به کتاب اضافه می ‌کنند. محتوای چالش برانگیز کتاب های وارن بافت به راحتی قابل خواندن هستند. کنایه ‌های بافت نیز برای خواندن لذت‌ بخش است و حکمت آرام آنها در بسیاری از حکایت‌ هایی که او به اشتراک می‌ گذارد، قابل مشاهده است.

۵) آموزه های وارن بافت نوشته ماری بافت و دیوید کلارک

یکی دیگر از کتاب های وارن بافت شامل موعظه ای از کلمات و حکمت های الهام بخش او به عنوان یک تاجر موفق آمریکایی است که اسرار موفقیت او را ماری بافت و دیوید کلارک آشکار می کنند. مانند گفته های لائوتزو فیلسوف چینی باستان، حکمت دنیای وارن بافت به طرز فریبنده ای ساده و در کاربرد بسیار قدرتمند است.

در این کتاب وارن بافت ، مری بافت، نویسنده سه کتاب در مورد روش ‌های سرمایه ‌گذاری وارن بافت، به دیوید کلارک، بافت ‌شناس و مدرس بین ‌المللی مشهور می‌ پیوندد تا هوشمندانه‌ ترین، خنده‌ دارترین و به یاد ماندنی‌ ترین گفته‌ های وارن بافت را با نگاهی به افشای فلسفه زندگی و استراتژی ‌های سرمایه‌گذاری که وارن آنها را ساخته است، ارائه دهند.

دستاوردهای سرمایه گذاری وارن بافت بی نظیر است. او موفقیت خود را مدیون سخت کوشی، صداقت و دست نیافتنی ترین کالا، یعنی عقل سلیم، است. نقل قول‌ های این کتاب راهبردهای عملی وارن را نشان می‌ دهد و تصاویر مفیدی را برای هر سرمایه‌ گذار بزرگ یا کوچک با مدل‌ هایی ارائه می ‌کند که همه می‌ توانند از آنها پیروی کنند. نقل قول ها از منابع مختلفی از جمله گفتگوهای شخصی، گزارش های شرکتی، نمایه ها و مصاحبه ها جمع آوری شده اند. نویسندگان توضیحات کوتاهی برای هر نقل قول ارائه می کنند و در صورت امکان از نمونه هایی از معاملات تجاری خود بافت استفاده می کنند تا سخنان وی در محل کار را نشان دهند.

این از جمله کتاب های وارن بافت با مطالبی الهام بخش، سرگرم کننده و معقول است، و دانش سرمایه گذاری گرانبهایی را ارائه می دهد که هر کسی می تواند آن را بکار گیرد. همانطور که وارن در این کتاب می گوید:

شما باید در تجارتی سرمایه گذاری کنید که حتی یک احمق هم بتواند آن را اداره کند، زیرا روزی یک احمق این کار را خواهد کرد. مهم نیست که چقدر استعداد یا تلاش زیاد باشد، برخی چیزها فقط زمان می برند تا به نتیجه برسند، همانطور که با باردار کردن 9 زن نمی توانید در یک ماه وارن بافت چرا مشهور شده است؟ بچه دار شوید. روش ما بسیار ساده است. ما فقط سعی می کنیم کسب و کارهایی را بخریم که دارای اقتصاد اساسی خوب تا عالی هستند که توسط افراد صادق و توانا اداره می شود و آنها را با قیمت های معقول خریداری می کنیم. این تمام تلاش من برای موفقیت است.

جمع بندی

در حالی که خود وارن بافت هرگز کتابی تالیف نکرده است، کتاب های زیادی درباره او، استراتژی های سرمایه گذاری و فلسفه هایش نوشته شده است. برخی از بهترین کتاب‌ های وارن بافت بیشتر بر زندگی و دستاوردهای او تمرکز دارند، در حالی که برخی دیگر بر اساس روش ها و سبک سرمایه‌گذاری او نوشته شده اند. مطالعه این کتاب ها می تواند در به دست آوردن بینش در مورد سرمایه گذار بزرگی مانند وارن بافت، برای سرمایه گذاران مبتدی و پیشرفته مفید باشد.